資誠：全球財管規模2027年迎接反彈

PwC於今（13）日發布《2023資產及財富管理革命調查報告》指出，2022年資產管理規模降至115.1兆美元，年減近10%，是十年之最，不過預估資產管理規模可在2027年迎接反彈，來到147.3兆美元。PwC認為，私募市場將成為推動資產及財富管理業成長的主力。

《2023資產及財富管理革命調查報告》針對全球共500位資產經理人及機構投資人進行調查，並綜合PwC最新產業前景預測。

資誠金融產業服務營運長吳偉臺表示，資產與財富管理產業正面臨前所未有挑戰和衝擊，除外在政經環境影響，數位化轉型、投資人期望改變，大幅度整併及「零售化」等過去產業關鍵議題也將捲土重來，為業者帶來新的挑戰。

報告指出，到2027年，全球有六分之一資產及財富管理公司可能被併購或從市場上消失，恐創下歷史汰換率的兩倍之高。根據調查，有近四分之三（73%）資產管理公司正考慮未來與同業合併，拓展新市場區隔、提升市占率並分散風險。

此外至2027年，由機器人理財所管理的資產總額將達到5.9兆美元，相較2022年的2.5兆美元成長至兩倍多。資誠企業管理顧問公司執行董事陳念平指出，個人化指數日漸受到青睞，特別是對尋求稅負最佳化、ESG、因子投資)，以及演算法投資組合建構感興趣的投資人。

隨全球經濟復甦，來自通貨膨脹和升息的壓力獲得緩解，全球資產及財富管理業的收益預期於2027年反彈至6,221億美元，超越2021年所創下之5,994億美元紀錄。PwC預期此一數字將由私募市場持續攀升的收益帶動成長，並將於2027年占全球資產及財富管理業收益的一半左右，高於2020年的37.6%。

私募市場於2022年占資產管理規模的10.6%，可望於2027年貢獻全球收益49.7%。資誠金融產業服務執業會計師陳麗媛指出，私募市場開放和投資配置轉變正改變資產財富管理產業的競爭格局，財富管理業者之所以被私募股權所吸引，是因為與其他資產類別相比，私募股權具有更高的報酬率。然而，其複雜性和嚴格的要求限制了以自身資源提供該服務的財富管理業者之多寡。這凸顯了財富管理業者通過合作或收購將私募股權納入其產品組合以滿足不斷成長的需求之重要性。