快訊

火光沖天!新北泡棉工廠晚間全面燃燒 消防46車、101人馳援搶救

PLG/林書豪缺陣照贏!國王洋將大爆發 G4退領航猿率先「聽牌」

新青安擬追查轉租、人頭戶 專家:影響槓桿大的投機客

00919不適合存股族?他曝光原因:跟成分股與「這個」有關

台股。圖/聯合報系資料照片
台股。圖/聯合報系資料照片

最近是除權息的旺季,有兩檔知名ETF都要在6月16號進行除息,群益台灣精選高息(00919)和元大台灣高息低波(00713)。

YouTube頻道《陳愉昇投資理財》分享,他認為00919不適合做存股,而是應該拿來做價差,想要把它當存股的投資人,真的要三思;原因跟它持有的成分股和期貨有關係。

以下為影音內容:

00919基本面介紹

00919成立的時間僅半年多,真的很年輕,且掛牌當時台股剛好準備「絕地大反攻」,展開了多頭的行情。

看到它走勢圖非常的剽悍,所以ETF的發行時間點,也很考驗券商的智慧,如果在不好的時間點推出ETF,就像富邦特選高股息30(00900)生不逢時(剛好遇到戰爭),飽受大家的攻擊;如果時間點剛好選在大多頭的起漲點,就會像00919這樣,走勢圖看起來就很漂亮,給人的觀感也會比較好。

00919是屬於季配息的ETF,除息月份落在3、6、9、12,這部分和00713是一樣的,00919會在6月16號進行第一次的除息,每股配發0.54元,股息發放日會落在7月14號。

假設未來每季配息和股價都大同小異,年化就將近11%,算是配蠻多的,大部分的高股息ETF殖利率都落在6-8%,但若是沒有填息的話,殖利率再高都沒有用,還是要觀察未來00919股價的表現和填息能力是如何。

成分股有30檔,成分股審核與調整的部分,每半年一次。

經理費為0.3%,保管費為0.035%,想省匯費的投資人記得他的保管銀行是在中國信託商業銀行,也有收益平準金這個制度。

00919不適合存股?

國泰永續高股息(00878)、元大高股息(0056)、00713、00919,這些ETF的持股中都含有期貨,這是可理解的,因為ETF會有經理費、保管費、交易稅成本,長期下來,股價走勢會偏離所追蹤的指數,所以ETF持有期貨,是為了修正追蹤指數的偏差。

但這裡值得注意的是00919成分股中,期貨的部分占比較高!對比其他ETF都1點多%,00919快要3%。不曉得期貨比其他ETF多的用意是什麼?是否會造成日後可以漲得比別人多,但也跌得比別人慘。

上圖示00919前十大成分股,其實貨櫃三雄都有被納入,只是萬海排的較後面。

觀察前十大成分股,基本上都是以電子股和景氣循環股為主,竟然沒有金融股。

這樣可以得出結論,大多頭行情股價應該很飆,但空頭的時候股價應該也會蠻慘的,應該不太適合拿來當作存股,可能比較適合拿來賺價差。

半導體和航運業就佔了快要7成,就連股價比較穩定的金融股都沒有,看的出來這檔ETF的股性比較活潑,屬於大好大壞型的。

選股邏輯

第一層成分股篩選

1.流動性:日平均成交金額指標高於8000萬元;若檔數不足150檔則依序遞補。

2.獲利能力:近四季稅後ROE為正。

3.(5月限定)有股利資料:排除(1)未公告股利;(2)生效日前已除息之年配息股票。

第二層股利篩選

1.5月定審:依已公告股利率排序,取前30檔為成分股

2.12月定審:依預估股利率排序,取前30檔為成分股

誰適合買00919?

00919在期貨的部分持股比重高出其他ETF很多,資產配置也很衝,幾乎把資金都壓在半導體和航運股上面,一檔金融股都沒有,所以會很適合想要賺價差的投資人。

存股的話,可能就比較不適合這一種大起大落的標的,當然00919自上市以來都還沒有遇到股災,是按照期貨、成分股和選股邏輯,這些資料判斷它會大起大落,都是來自個人主觀的判斷,也許真正股災來臨的時候,會意外抗跌也說不定,都需要多觀察,因為才上市半年而已。

也不是不推薦買00919,只是站在不同角度去做思考,今天如果若是存股族追求的是「穩」,就不會想要買這檔ETF;若想要做價差的就會想要買。

當然也不是想存股的人就一定不能買它,00919在殖利率方面確實是比00878還要高的,只是可能股價不會像00878這麼穩,比較偏大起大落。

◎本文內容已獲 陳愉昇投資理財 授權,未經同意禁止取用轉載。

0056元大高股息 00713元大台灣高息低波 00878國泰永續高股息 00919群益台灣精選高息ETF基金 季配息 收益平準金

延伸閱讀

三陽(2206)單月營收破新高 鄉民「賺爛了」嗨爆:150元不是問題

鴻海100元時安全又有成長性!但他「這原因」:2018年就全部出脫

勞保除退休金外還有「這些權益」! 三張圖看懂:新制最多能領到四筆錢

股市過熱「All out」最佳時機?他預測卻被噴爆:遲早創新高

相關新聞

00936該賣嗎?網一面倒支持「溢價先賣」:修正再撿

台新永續高息中小(00936) 將於18日除息,本次每單位配息金額從前次的0.16元進一步拉升至0.25元,配息金額再創新高,並無動用平準金配發,以14日收盤價19.63元計算,年化配息率高達15.3%。PTT網友討論「該賣嗎?」其他人則表示,「溢價當然是先賣,因為會修正」。

00940散戶下車法人卻大買因為相信「台灣價值」? 專家:居然出現折價!

在上週00940回到發行價的時候,引爆了一堆散戶下車,但新聞又爆說上週法人大買00940的情況。

00933B…大公司為何都喜歡金融債? 專家:違約風險較低、長期報酬及波動度穩定

跟著大戶、法人布局00933B!穩健又安心

00940倒楣在出生的時機點不對! 達人「持續觀察」:破發被笑韭菜我也是之一

00940倒楣的是出生的時機點不對,剛好是在股市高點,掛牌後00940隨即破發,最低來到9.26元,這些募集時就買的人還被笑稱是韭菜,而我...就是韭菜之一。

借貸投資買股票可行嗎? 百張00878的存股哥:風險至上為原則「最重要的三件事」

已經在使用槓桿,或是正在考慮要不要使用槓桿,可以評估一下我認為最重要的三件事,或許可以幫你不要暴露於過大風險中。

00936大幅溢價超過6%…追高買進「一定會賠錢」! 不敗教主:除息後股價往淨值靠

00936大幅溢價超過6%,可以看出來是快要除息了,而且因為沒有平準金機制,限制申購反而造成大幅溢價!

商品推薦

udn討論區

0 則留言
規範
  • 張貼文章或下標籤,不得有違法或侵害他人權益之言論,違者應自負法律責任。
  • 對於明知不實或過度情緒謾罵之言論,經網友檢舉或本網站發現,聯合新聞網有權逕予刪除文章、停權或解除會員資格。不同意上述規範者,請勿張貼文章。
  • 對於無意義、與本文無關、明知不實、謾罵之標籤,聯合新聞網有權逕予刪除標籤、停權或解除會員資格。不同意上述規範者,請勿下標籤。
  • 凡「暱稱」涉及謾罵、髒話穢言、侵害他人權利,聯合新聞網有權逕予刪除發言文章、停權或解除會員資格。不同意上述規範者,請勿張貼文章。