親愛的網友:
為確保您享有最佳的瀏覽體驗,建議您提升您的 IE 瀏覽器至最新版本,感謝您的配合。
解密收益成長
財經焦點
科技產業
金融要聞
稅務法務
產業綜合
房市情報

本周颱風可能接力!周五後天氣要觀察

名家觀點/機器人理財:科技始終來自人性

2017-08-14 01:05經濟日報 丁予嘉

在過去數十年間,人類社會進步多是訴求科技的幫忙,藉著改善效率以增加生產力,進而累積財富、並醞釀了龐大的資產管理商機,據波士頓顧問公司(BCG)最新的財富報告預測,去年全球私人金融財富增長至166.5兆美元、年增率達5.3%,且未來2017-2021年間全球財富的年複合成長率將達6%,代表增長速度會進一步加快。

不過,即便商機蓬勃,財富管理行業的激烈競爭從未停止,特別是在經歷金融海嘯的洗禮後,各國政府當局基於保護消費者,對於業者在處理資產管理業務的程序上有更高的要求,部分業者為了維持利潤,選擇以發展所謂的Fintech(金融科技)做為因應,一方面擬藉由網路普及、透過科技工具來擴大服務對象。

以目前當紅的機器人理財(Robo-Advisor)為例,此服務除了運用科技工具串起開戶、交易、結算匯款等前中後台的流程外,透過風險承受度問卷的填寫可授權機器人推介與否,並借重自行開發的程式模型進行理財,如此人人不分財富地位高低,都可享有高科技、回應迅速的顧問服務,看似十分理想。

至於機器人投資的準度呢?多數時候答案應是肯定的,因為業者有其先天優勢,不僅可透過程式接收從客戶端回饋的心法,以進行深度學習、類似Alphago在圍棋上的進化一般,有助於掌握買賣時機並獲致較高的報酬率;然本質上和Alphago不同的是,遊戲是建構在一個封閉的環境內,數學運算可造就一切,但金融市場不是,光美國總統隨口一句、隨手一堆(tweet),就不是機器可預先架好的劇本;再者,人類交易員在面對瘋狂市場時,未必有對稱資訊且行動一致,但機器和機器之間的溝通不僅十分靈敏,且決策迅速,使得原本為投資理性而設計的停利停損機制,在特殊情況下,反容易觸動市場的連鎖反應,所以到底機器人是好還是不好?實難下定論。

此外,過去高淨值客戶多習慣於私人銀行服務(private banking),不少地區也推行獨立理財專家制度,服務範疇皆不僅單向積極地推介買賣商品、或訴求換手率(turnover)以賺取手續費,還包括客戶的稅務、保險等「量身訂做」的理財規劃。平心而論,需如此悉心照顧的客戶,普遍資產淨值較高,其社經地位或許還需較高隱密性,非機器人理財簡單可及。

綜合來看,我認為機器人與理財師之間並無絕對的替代關係;相反地,機器人需要投資經驗豐富的專家協助強化模型,或是管理經驗老道的理財師協助維繫客戶關係,而專家與理財師們也需科技來協助解讀大數據,才會使決策更為精準、服務更為到位,總之,科技始終來自於人性的大前提,依然適用於金融市場。

(作者是國票金控總經理丁予嘉博士)

圖/經濟日報提供
圖/經濟日報提供
分享

機器人國票金控金融海嘯

相關新聞

【即時短評】調漲基本工資 跟軍公教調薪何干?

2017-08-14 21:27

調漲基本工資無共識 勞資各說各話

2017-08-14 20:28

100%綠能發電 澎湖當優先示範區

2017-08-14 18:59

一例一休修法再調基本工資? 徐國勇:這是兩件事

2017-08-14 18:38

今與工商團體談什麼? 李世光:傾聽他們的聲音

2017-08-14 18:28

台南幫大老 鄭高輝傳病逝

2017-08-14 17:02

工商團體喊修法換漲工資 勞團:不如換回7天假

2017-08-14 14:30

基本工資是否調整 林伯豐籲先修勞基法

2017-08-14 10:57

漲基本工資?產業大老:軍公教先調薪再說

2017-08-14 10:42

台灣的經濟決策是以民為主嗎?

2017-08-14 09:30

新台幣開盤升3.8分 為30.320元

2017-08-14 09:21

買房像逛outlet 「蛋黃區」找好康 避開5大地雷

2017-08-14 09:00

本周指標/美零售銷售可望回溫

2017-08-14 01:15

沙國減供 波及中油、台塑化

2017-08-14 01:09

明年中央政府預算 增4.4%

2017-08-14 01:05

新南向搶工程 鎖定菲越緬

2017-08-14 01:05

新南向政策/五計畫三領域 可望定案

2017-08-14 01:05

沙國減供原油 燒到中油、台塑化

2017-08-14 00:56

熱門文章

年改效應燒到房市! 他退休後繳不出房貸 忍痛賣房

2018-07-16 11:12

明年1月國民年金補繳大限 錯過領的錢縮水 至少差3萬

2018-07-16 10:38

房貸利率砍到見骨!若有這條件…甚至可殺破1.5%

2018-07-16 09:00

經濟解析/台塑大手筆調薪4% 釋出兩訊息

2018-07-16 18:52

砸1800億!星宇將購17架A350飛機 張國煒今簽約

2018-07-16 17:50

台塑確定調薪2,100元 34年來最高紀錄

2018-07-16 16:46

星宇航空傳擬向空巴採購17架廣體客機 規模60億美元

2018-07-16 07:05

在高雄蓋上億元透天別墅 他說等待有緣人來

2018-07-16 10:53

郭台銘傳下月將赴印簽約 鴻海新廠落腳馬哈拉什特拉邦

2018-07-16 06:39

台積電員工從事CSR沒補假 只領300元車馬費

2018-07-16 17:19

投報率4.25%! 中租開放民眾認購800片太陽能板

2018-07-16 14:02

星宇要買A350XWB 張國煒赴英簽購機意向書

2018-07-16 10:03

星宇長程客機 確定採用空巴A350系列客機

2018-07-16 11:46

單戶18億超豪宅「陶朱隱園」 拿到使照

2018-07-16 18:07

小7我來了!中信卡即日開刷 卡友先登錄有10%回饋

2018-07-16 16:32

張國煒的星宇航空 初期全用空巴機隊

2018-07-16 17:05

一銀推「他行信用卡驗證辦卡」 最高回饋16%

2018-07-16 10:02

離岸風電競標出現破盤價 曾文生:憂喜參半

2018-07-16 16:05

台灣最聰明的兩群人如何合作 爭奪AIoT五兆商機?

2018-07-16 14:12

蔡英文:台灣是台商布局全球最好的基地

2018-07-16 12:58

世足賽熱度超乎預期 運彩挹注國家運動發展基金7億元

2018-07-16 15:33

台泥信義區預拌廠明年遷汐止 原址將申請變更

2018-07-16 09:04

世足賽運彩昨晚飆售8.5億 有民眾花5000抱走117萬元

2018-07-16 16:33

用Line就能打開家門 日本三大電力公司都找上這家台灣新創

2018-07-16 09:48

台灣高鐵新增資深副總 強調提升組織決策效率

2018-07-16 16:02

離岸風電2.2元搶頭香 NPI今首度解釋低價原因

2018-07-16 19:47

iPhone代工三雄 重兵集結印度

2018-07-16 14:48

新台幣連5貶創近半個月低 外資匯出股利在即

2018-07-16 20:26

離岸風電競標價遭質疑 世紀鋼:替政府抱不平

2018-07-16 15:05

工業局:離岸風電國產化 兩關鍵數字122及487

2018-07-16 16:55

離岸風電躉購價嫌貴 經部:為建立產業自主

2018-07-16 15:18

星宇砸1,800億 買17架空中巴士

2018-07-17 02:04

風電競標2.2元如何辦到? 北陸:用躉購來支持競標

2018-07-16 22:24

印度製造再起 鴻海擴張重啟

2018-07-16 14:48

傳張振亞接任總經理 台北101:尚未收到通知

2018-07-16 11:11

星宇捨棄波音…二個原因

2018-07-17 02:04

危老屋重建 住戶可零出資

2018-07-17 01:39

海外資金匯回 蘇建榮:以同業利潤率方法簡化取代專法

2018-07-16 12:44

中醫師也有認同卡了 不限金額地點統統1%回饋

2018-07-16 15:10

蘭潭太陽光電計畫遭阻 台電:不會污染水源

2018-07-16 20:49

商品推薦

贊助廣告

商品推薦

留言


Top