矽光子浪潮來襲─波若威
矽光子浪潮來襲─波若威
◎王榮旭 CSIA/CFTA
美國去年12月就業報告強，就業人數大幅增加，且遠高於預估，失業率也回降到4.1%，有鑑於通膨率遲遲無法回落至Fed的2%目標，加上經濟數據導致聯準會將放緩降息次數與幅度，高盛和小摩更認為Fed要到今年6月才會降息，而不是原先預期的3月，美國10年期公債殖利率更急升10個基點至4.778%，降息希望落空，導致美國股債雙殺，道瓊暴跌近700點，那指、費半也都收黑，距離台股封關只剩不到10個交易日，節前賣壓也導致台股跌破「2萬3」大關，OTC指數也淪陷。
台股農曆年封關前大戲「台積電法說會」1月16日登場，國內外市場矚目的焦點，包含關稅潛在衝擊、AI需求強勁程度、海外擴產進度、資本支出上限等與第一季展望，將牽動台股短期表現，而川普也將在1月20日上任，封關前震盪難免，放眼後市，只要川普不帶來意外，加上台積電財報與展望報喜，台股多頭氣勢仍可望延伸至開紅盤後。
隨著資料中心對AI伺服器的需求快速成長，能解決高耗能、高速傳輸等困難的光通訊矽光子族群，北美主要CSP業者將朝向800G交換器發展，未來還將升級為1.6T，2025年將進入矽光子應用元年，而美國網路基礎建設法案將為光通訊產業帶來大量訂單，將要求使用美國製造設備，禁止大陸產品，台廠可望獲得轉單機會。
【本文未完，更多精彩內容請見萬寶週刊1629期，訂購專線：02-6608-3998】https://www.marboweekly.com.tw
延伸閱讀
相關新聞
晟德將配發1.25元股利 持續履行股利25年 2024年營收成長16%,2025加速全球投資布局
晟德（4123）3月11日董事會通過2024年度財務報告。合併營收達16.18億新台幣(以下同)，較去年同期成長16.16%。受市場波動影響，金融資產評價損失約10億元，導致稅後淨損約11億元，每股虧損1.55元，惟此項目不影響實際現金流。主要獲利貢獻方面
瞄準關稅受惠&重建題材股
川普鋼鋁加徵稅政策將出鞘，傳產(原物料)等相關股準備迎接底部翻揚行情，預估科技股與AI相關為主軸的美股在三月份開始進入回檔調整，但是由於長期看來，美國股市或高科技股在基期、評價都顯偏高、基本面進入修正壓力下，且美國川普政府多發相對不利於股市的各項政策
2025重返榮耀的老集團~台塑
此外，近期歐洲政府支出增加，帶動歐元走強，川普更是表示中國與日本不能藉由貶值來避關稅戰，故資金將自美股流出，轉向歐洲及中國股市等低基期地方，美股2025年恐陷入困境，且弱勢美元未來恐推升原物料價格走揚，長期低迷的塑化與鋼鐵將綻露曙光。
毛利率創新高且本益比10.5倍的飆股
自2/21的23732高點，因美股道瓊、納達、台股的本益比偏高，兼以大盤KD高檔交叉向下，所以我在前期告知投資人少者修正8天、多者13天，果然在美股大跌引動台股下殺
AI伺服器板需求夯─高技
台積電重磅宣布加碼在美投資設廠，4年內將增加1000億美元投資於美國先進半導體製造，對美總投資金額預計達1650億美元，包含興建三座新晶圓廠、兩座先進封裝設施，及一間主要先進製程研發中心
贊助廣告
商品推薦
udn討論區
- 張貼文章或下標籤，不得有違法或侵害他人權益之言論，違者應自負法律責任。
- 對於明知不實或過度情緒謾罵之言論，經網友檢舉或本網站發現，聯合新聞網有權逕予刪除文章、停權或解除會員資格。不同意上述規範者，請勿張貼文章。
- 對於無意義、與本文無關、明知不實、謾罵之標籤，聯合新聞網有權逕予刪除標籤、停權或解除會員資格。不同意上述規範者，請勿下標籤。
- 凡「暱稱」涉及謾罵、髒話穢言、侵害他人權利，聯合新聞網有權逕予刪除發言文章、停權或解除會員資格。不同意上述規範者，請勿張貼文章。
FB留言