快訊

陸網紅Sean兒子「頭髮太醜」申請入台證被退件? 我移民署揭規定

家裡有錢才能讀?畢業生痛訴1科系「階級複製嚴重」:天選之人以外難上岸

國1汐止段拖板車撞3車衝對向車道!南下全線封閉、北上封閉3線道

股票成交量低跟賺不賺錢是兩回事? 專家:冷門股通常沒變壞就續抱

台股。聯合報系資料照片
台股。聯合報系資料照片

【文.玩股特派員】

台股市場有 1600 檔個股,當然行情是有冷有熱,甚至一天不到幾十張成交量也有可能。因為成交量低,媒體關注度不高,通常也會被認為股價容易被少數人操弄。但市場也有一派以冷門股為主的投資策略,最知名的就是彼得林區(Peter Lynch)

市場投資策略也有冷門股投資法,最知名的交易者,就是富達麥哲倫基金的彼得林區。他的策略主要是以冷門股為主,操盤 13 年後,基金規模從 2000 萬美元成長到 140 億美元,年化報酬率高達三成。所以成交量高低與能不能賺到錢,是要分開來看的問題。玩股網執行長楚狂人以 2023 年三月佈局冷門股策略,並分享策略的特色與優勢。

先講績效,以近一年的投資報酬率來看,8 檔冷門股總配息約 5.7%,另外個股平均漲幅也有 6%。帳面獲利最多的個股是鈊象(超過 35%),其次則是宏全(25%),其他有 15%、18%,剩下的賺賠在 5% 以內,虧損最多的一檔則是虧 9%。總和算起來帳上獲利大約是 6%,再加上配息的 5.7%,就賺了 11.7%。但除了實際獲益以外,冷門股策略還有其特色:

大盤低相關性,走自己的路

大盤有大盤的熱度,但不管是成交量是 1000 億或 5000 億,冷門股都是自己的行情。以楚狂人佈局的冷門股為例,除了一檔金融股成交量比較大,其他就是每天幾百張的成交量。進場時就把股票組合買齊,不需要特別考慮大盤的交易氣氛。

個股多元,分散風險

這 8 檔個股分別來自不同產業,包含遊戲業、包裝材料、金融股、生技股、傳產股跟電子股,分散產業更能降低風險,即使一兩檔有利空消息,也不會重傷。除非遇到系統性風險,不然要全部一起跌的機率很低,甚至能趁利空逢低加碼買。

低成交量,不需頻繁進出

考量這種冷門績優股長期上漲,所以可以先部分進場建立基本部位,避免空手看著股價越漲越高。反過來說,就算遇到下跌,也還有加碼的機會。買進後反而輕鬆,只要定期盯著基本面,沒變壞就續抱,不需要盯緊盤勢,也不用進進出出賺價差。

冷門股策略適合誰

根據楚狂人的觀察,資金部位較大的投資人,會更偏好冷門股策略。這個族群考量風險比獲利更重要,保本為主,不追求高投報率。甚至如果以投資公司名義買進個股,還能有稅務上的好處,這是 ETF 無法替代的特點。而且 ETF 跟冷門股特性不同,同時配置這兩種商品,更能提升抗風險能力。

小資族有適合小資的做法,等本金夠大,可以開始保本與風險,就能考慮配置冷門股的組合。因為這種策略是輕鬆買進持有,又分散多支,幾乎不可能投報率衝很高,但有機會靠著投資組合輪漲,整體績效還是可以維持穩健成長,投報率比通膨高很多。

◎本文獲「玩股網」授權轉載,原文:不是沒人要,只是賺錢的時候很低調,冷門股策略為何受有錢人青睞?

ETF 分散風險 台股 大盤 成交量 績效 通膨

延伸閱讀

00929收益公告「不合常理」對投資人真的好? 她解釋:投信難估資本利得數字

怎麼挑高股息ETF? 一表看配息率、總報酬率及追蹤指數殖利率比較

00939跟00940要怎麼選…一圖超詳細資料比較曝光! 她:萬八「分批布局」不怕買貴

00878配息加碼至0.4元…過去四季平均填息僅需4天! 他製圖:月領1-10萬要多少張

相關新聞

因為這「6原因」所以超愛ETF! 專家:海底撈針不如買下大海

簡單分享6個自己超愛ETF的原因!

不會輸給大盤的選股三步驟!達人:但若不及ETF就不如投資ETF即可

投資人難免會將報酬率與大盤指數相比,但比完之後又如何應對與調整呢?在持有個股與指數型 ETF,難道只有二選一的答案,或是能有第三解?

鴻海(2317)超過200元再賣出! 他豪買十張「停損點」卻被酸爆

鴻海首座AI工廠落地高雄,PTT網友討論,鴻海營收雙升,加上AI又是台股最熱門的話題,他買進十張鴻海股票,要做多鴻海,計畫等到股價超過200元再賣出。其他人卻擔心直呼,「散戶遇高點出清了,你怎麼還接刀?」

拿股票「貸款」生出買房頭期款! 存股哥:150萬每個月繳利息2500元還有股息領

質押利率2.05%,借150萬每年成本為$30750,一個月才2500塊,以目前房價上漲的幅度來看,十年後漲至少超過30萬成本價的機會我認為挺高的,如此一來你不用慢慢存就可以拿到買房頭款。

癌末重病贈與妻子100張台積電! 律師喊「千萬毋湯」:不能節稅還賠錢

王先生對於投資很有研究,平時都有看盤購買股票習慣,長久下來婚後他也不知不覺累積了100張的鴻海股票、100張的台積電股票。

物價漲三倍薪水有跟上嗎? 他「若追不上通膨列車」:就待在市場別輕易離開

房地產、股票等就是最常被使用的抗通膨工具,但是大家有真的穩穩待在這個抗通膨的標的物的市場上嗎?

商品推薦

udn討論區

0 則留言
規範
  • 張貼文章或下標籤,不得有違法或侵害他人權益之言論,違者應自負法律責任。
  • 對於明知不實或過度情緒謾罵之言論,經網友檢舉或本網站發現,聯合新聞網有權逕予刪除文章、停權或解除會員資格。不同意上述規範者,請勿張貼文章。
  • 對於無意義、與本文無關、明知不實、謾罵之標籤,聯合新聞網有權逕予刪除標籤、停權或解除會員資格。不同意上述規範者,請勿下標籤。
  • 凡「暱稱」涉及謾罵、髒話穢言、侵害他人權利,聯合新聞網有權逕予刪除發言文章、停權或解除會員資格。不同意上述規範者,請勿張貼文章。